Облигации Флоутеры ААА лучше SBMM и LQDT …но это не точно (читают 16)

[Felixx]

ОТВЕТ. Вроде на поверхности КАНЕШШШНО флоутеры ))но вот и ХХХ знает)

Все сейчас аналитики агитируют за флотеры …так как непонятки со снижением ставок …
особо сильно за ВЭБ 58 У ВЭБ 58 = КС +1.86% многие уже купили

Многие аналитики Фондового рынка ЯВНО говорят что Флоутеры лучше ФДР!!!

Но, я тут капнул … и не уверен … что все так и в частности и в общем …;))
Если сравнивать флоутеры с реитингом ААА и ФДР разница ПЛЮС!!! + 1.5%
ТЕ доходности флоутеров ААА =КС +1.5% против ФДР = руония и Русфар

Вот например : для тех кто бьется в Доме рф за 14.3% на 4-5 месяцев «КАРУСЭлями — ВЫВОДЯ И ВВОДЯ. … «Новые деньги» …. мб интересны следующие бумаги с Рейтингом как у ОФЗ …те ААА :

Эмитент ААА и выпуск	ISIN ААА	Формула купона	Дата погашения
ИКС 5 Финанс (003P-21)	RU000A10F9D3	Ключевая ставка ЦБ + 1,20%	22.08.2036
Атомэнергопром (001P-17)	RU000A10FP91	Ключевая ставка ЦБ + 1,50%	14.06.2029
ФосАгро (2П7)	RU000A10G0Q3	Ключевая ставка ЦБ + 1,15%	26.10.2028
Газпром Капитал (3P29)	RU000A10FZ32	Ключевая ставка ЦБ + 1,25%	08.02.2030
СИБУР Холдинг (1Р11)	RU000A10FYM2	Ключевая ставка ЦБ + 1,20%	03.06.2029
ДОМ.РФ (2P10)	RU000A10FVE5	Ключевая ставка ЦБ + 1,20%	03.08.2028

ВЭБ 58 = КС +1.86%. 16.06.2029

С учетом комиссий на покупку и продажу Флоутеров
минимальных , но все же рисков просадки тела … СПРЕДА на продажу «если ЧО!» накопленного купонного дохода при первой покупке и ужасной !!! ликвидности …
фонды SBMM и LQDT с отсутствием комиссий огромной ликвидности и капитализацией скорее всего проиграют ну мах 0.5-,0.7%
да и то не факт …что спред не СОЖРЕТ эту разницу при продаже

Я брал к рассмотрению ААА можно и АА+ и даже АА там КС +2% … Новосибирск область даже +4.5%

Но я считаю… рейтинг АА+и АА это уже не сравнимо по надежности с ФДР.
Есть еще «граль» квази Валютные облигации …но там все мутно для меня …не рассматриваю вообще , тк курсы доллара и юаня От слова СОВСЕМ - не рыночные и УВЫ… не предсказуемые.
И по сути … для меня это существенные риски сродни со скальпингом…

Кто …Что думает ?
Спасибо за ваше мнение. С ув. Феликс

 

[AlexM-68]

Кто …Что думает ?

Длинные флоатеры предпочитаю не брать, беру короткие, как более предсказуемые. Из давних "любимцев" - Газпн3P10R с погашением в феврале 27г. (КС+1.3). Очень хорошая ликвидность, держу много (относительно размера портфеля конечно).

 

[Felixx]

Длинные флоатеры предпочитаю не брать, беру короткие, как более предсказуемые. Из давних "любимцев" - Газпн3P10R с погашением в феврале 27г. (КС+1.3). Очень хорошая ликвидность, держу много (относительно размера портфеля конечно).

Ок я ее тоже смотрел
Не считали сколько от + 1.3% РЕАЛЬНО остается после комисси на покупку и продажу ?

 

[AlexM-68]

Не считали сколько от + 1.3% РЕАЛЬНО остается после комисси на покупку и продажу ?

Для меня, в отличие от некоторых форумчан, вполне реальна YTM Я просто прибавляю к цене комиссию и смотрю в стакане YTM покупки уже по этой цене. При исчерпании "нештрафуемого" лимита доходов от вкладов - считаю можно напрямую сравнивать со вкладами и, тем более, другими бумагами. Естественно, при сроках 1-2 месяца я предпочту ФДР.
З.Ы.: Весь объём своих ГПН я брал исключительно на "проливах", рублей на 5-8 ниже номинала. Нужное количество оставлял себе, лишнее сливал сразу. Но проливы бывают редко по причине высокой ликвидности бумаги (

 

[Положительный баланс]

Не считали сколько от + 1.3% РЕАЛЬНО остается после комисси на покупку и продажу ?

Зависит от размера комиссии на вашем тарифе и срока. С учетом того, что есть тарифы без комиссии за покупку и держать ААА можно до погашения, то возможна и нулевая комиссия.

 

[konstantin2021]

Весь объём своих ГПН я брал исключительно на "проливах", рублей на 5-8 ниже номинала. Нужное количество оставлял себе, лишнее сливал сразу. Но проливы бывают редко по причине высокой ликвидности бумаги (

Подскажите, пожалуйста, новичку:

1. Вы включаете маржиналку и просто ставите отложенную заявку на покупку на 8 руб ниже номинала и заявка ждет своего часа несколько недель или месяцев?

2. Как Вы ищете проливы?
Например, в какую дату был пролив когда Вы купили эту облигацию?

 

[AlexM-68]

1. Вы включаете маржиналку и просто ставите отложенную заявку на покупку на 8 руб ниже номинала и заявка ждет своего часа несколько недель или месяцев?

Заявка не отложенная, не условная, просто срок её действия - "до отмены" и брокер каждый день с открытия выставляет автоматом все эти заявки до отмены либо до исполнения. Есть у Сбера такой сервис в МП, да и в десктопном QUIK-е должна быть такая возможность, я просто не пользуюсь.

Как Вы ищете проливы?
Например, в какую дату был пролив когда Вы купили эту облигацию?

Я их не ищу, я их жду А даты - откройте график на дневках да посмотрите в какие даты были проливы. Все их я "освоил". Просто конкретно эту бумагу мне брать не страшно, поэтому могу взять много, лишнее у меня всегда заберут. Даже если не заберут (УПС...форс-мажор.., в конце 2024-го например бумагу укатали довольно глубоко, все флоатеры укатали) - я дождусь погашения, это недолго.

 

[UnembossedName]

@Felixx, я тут попросил Клода изобразить на тему.

Зеленые значения - это когда флоатеры лучше ФДР.

 

[UnembossedName]

А даты - откройте график на дневках да посмотрите в какие даты были проливы

Константин вас как чайник просит показать ему, что такое пролив на графике.

 

[konstantin2021]

@AlexM-68,
Таким образом ваша доходность по этой облигации 15.97% +0,8%.
Минус налоги и комиссия брокера за покупку.

Все верно?

 

[konstantin2021]

Константин вас как чайник просит показать ему, что такое пролив на графике.

Я просил назвать дату пролива при последней покупке, а не показывать, что такое пролив на графике.

 

[UnembossedName]

Я просил назвать дату пролива при последней покупке, а не показывать, что такое пролив на графике.

Ну если вам понятно, что такое пролив на графике, вам уже Алекс порекомендовал открыть его и посмотреть.

 

[konstantin2021]

Ну если вам понятно, что такое пролив на графике, вам уже Алекс порекомендовал открыть его и посмотреть.

Я уже открыл график и посмотрел его до написания поста с вопросами.
Мне требовалось подтверждение правильно ли я понял Алекса.

Поэтому я написал пост с вопросами.

 

[AlexM-68]

правильно ли я понял

Да ну какие там могут быть непонятки

Вот эти линии вниз, две в мае, одна в сентябре, левее там ещё были. Может это Колю Моржова к кому-то вызвали, может техническая ошибка чья-то, я не знаю, но такое время от времени случается.

 

[konstantin2021]

Может это Колю Моржова к кому-то вызвали, может техническая ошибка чья-то, я не знаю, но такое время от времени случается.

Я проверил. На проливах вроде хорошие объемы были.

Повторю вопрос:

@AlexM-68,
Таким образом ваша доходность по этой облигации 15.97% +0,8%.
Минус налоги и комиссия брокера за покупку.

Все верно?

 

[kulakov]

особо сильно за ВЭБ 58 У ВЭБ 58 = КС +1.86% многие уже купили

ВЭБ2Р-58 - это про другое, там на большую часть профита можно избежать налога, и только 1,85% из купона облагается. Так что надо 3 года держать.

 

[AlexM-68]

Повторю вопрос:

@AlexM-68,
Таким образом ваша доходность по этой облигации 15.97% +0,8%.
Минус налоги и комиссия брокера за покупку.

Все верно?

Откуда вдруг +0,8% ? Около 16% - это просто YTM по текущей цене и дате покупки. Она уже учитывает всё. Моя YTM была выше, 17-18% ( в сентябре), раз я покупал дешевле.

 

[konstantin2021]

Откуда вдруг +0,8% ?

Из-за проливов.
Вы сами так написали.

рублей на 5-8 ниже номинала.

8 рублей ниже номинала = 0,8%

 

[konstantin2021]

В общем по этой облигации доходность меньше 20%.
Спасибо Вам за подробные ответы.

 

[AlexM-68]

Вы сами так написали.

Доходность и цена - совсем разные вещи ), хотя и безусловно первое напрямую зависит от второго.